De Wall Street Journal meldde in een veel gelezen artikel dat een aantal banken Small Business Lending Fund-uitbetalingen niet voor leningen aan ondernemers gebruikte, maar eerder voor het terugbetalen van TARP-leningen.
Het verhaal bevat ook bevindingen dat de kredietverlening bij lokale banken is gestegen, maar dat grote banken minder leningen goedkeuren dan in jaren. Kleine banken hebben in september 45,1 procent van de leningen voor kleine bedrijven goedgekeurd. (In augustus was dit 43,8 procent en in het begin van 2011 was het 43,5 procent.)
$config[code] not foundOndertussen keurden grote banken slechts 9,2 procent van de leningen voor kleine bedrijven goed, tegen 9,35 procent in augustus. (In januari hebben grote banken 12,8 procent van de leningen voor kleine bedrijven goedgekeurd.)
Bovendien rapporteerde de Small Business Administration (SBA) het goedkeuringsvolume voor recordleningen in het fiscale jaar 2011, mede ingegeven door de uitbetaling van geld van het Small Business Lending Fund. Kleine zakelijke leningen ondersteund door de SBA bereikten het hoogste cijfer in de geschiedenis van het bureau: $ 30,5 miljard (61.689 leningen) aan kleine bedrijven en startups. Het cijfer van FY 2011 overtreft de waarde van $ 28,5 miljard in FY 2007 vóór de recessie en vertegenwoordigt een stijging van de $ 22,6 miljard (60,771 leningen) in FY 2010 en $ 17,9 miljard (50.830 leningen) in FY 2009.
Het eerste kwartaal van 2011 was het meest actieve enige kwartaal ooit ($ 12 miljard) voor SBA-gesteunde leningen - meer dan vier keer het dollarvolume van het eerste kwartaal van 2009 en meer dan het dubbele van het volume van elk kwartaal in de afgelopen vier jaar. De katalysatoren waren de leningverbeteringen die werden geboden in het kader van de Small Business Jobs Act, waardoor SBA de garantie op haar 7 (a) leningen kon verhogen tot 90 procent en afzien van de kosten van beide populaire 7 (a) en 504 leningen.
Dus als SBA-leningen zo overvloedig zijn geweest, waarom zijn er lacunes in de markt en ondernemers die nog steeds wanhopig toegang tot kapitaal nodig hebben?
1.) Grote banken hebben kredietverstrekking aangescherpt omdat ze meer worden beïnvloed door de zwakke wereldeconomie (terwijl kleinere banken op een meer lokaal niveau denken en hun goedkeuringspercentages hebben verhoogd).
2.) Sommige cijfers van Small Business Administration (SBA) misleiden:
- De robuuste leningen bedragen een achterstand. Banken hadden maximaal een jaar de tijd om SBA-leningen af te sluiten. Ze vroegen om vrijstelling van vergoedingen met 90 procent leninggaranties voor aanvragen, maar uiteraard sloten sommige leningen niet. De cijfers van banken zijn goedgekeurd en zij blijven leningen verstrekken in het kader van het SBA 7 (a) -programma na de vervaldatum van 31 maart 2011 (verlengd vanaf 31 december 2010). In wezen hebben ze SBA-leningen (met ontheffingen van vergoedingen en 90 procent-garanties) doorgezet en blijven ze deze na de deadline verstrekken.
- Grote banken zijn misleidende toezichthouders. De grotere banken staan onder druk van de overheid om leningen voor kleine bedrijven te verstrekken. Ze tellen vernieuwingen van kredietlijnen op als nieuwe leningen, maar geven geen geld aan startups. Omdat kredietlijnen vaak ongebruikt blijven, hebben banken helemaal niet veel geld gestoken! Banken verdienen echter wel vernieuwingskosten. Dit is inkomen met zeer weinig risico.
- Banken hebben leningen van $ 2 miljoen tot $ 5 miljoen gecategoriseerd onder de SBA-rubriek. Ondertussen waren kleine leningen (minder dan $ 250.000) moeilijk te krijgen. De kleinere cijfers worden waarschijnlijk door startups aangevraagd. Dit verklaart waarom de leningsbedragen stijgen, maar toch blijven ondernemers volhouden dat het heel moeilijk is om leningen te krijgen.
Er zijn verschillende lessen om te leren:
1.) Het recordvolume van SBA-leningen illustreert een overheidsprogramma dat feitelijk werkt. Hoewel er enkele problemen zijn, is het agentschap over het algemeen effectief in het verkrijgen van financiering in handen van ondernemers.
2.) Hoewel het altijd verleidelijk is voor politici om nieuwe programma's te maken die ze hun eigen programma's kunnen noemen - bijvoorbeeld de zogeheten Infrastructuurbank van president Obama - zijn we beter af te moedigen en vernieuwende initiatieven die hebben bewezen te werken, namelijk de ontheffing van vergoedingen en de leninggaranties van 90 procent.
3.) Als u een eigenaar van een klein bedrijf bent die kapitaal zoekt, heeft u veel meer kans om financiering te ontvangen van lokale of regionale banken of alternatieve geldverstrekkers zoals kredietverenigingen, Community Development Financial Institutions (CDFI's) zoals Seedco Financial en non-profit microlenders, zoals ACCION.
Als we 2012 en de komende presidentsverkiezingen naderen, verwachten we nog veel meer te horen over het onderwerp 'Krediet aan kleine bedrijven' in het nieuws. Hoe belangrijk zijn kleine bedrijven voor de Amerikaanse economie?
Volgens de SBA Office of Advocacy's Research and Statistics, bedrijven met minder dan 500 werknemers:
- 99 procent van alle werkgeversfirma's vertegenwoordigen en banen bieden voor meer dan de helft van het particuliere personeel van de natie;
- bijna tweederde van de nieuwe banen in de afgelopen 15 jaar hebben gegenereerd;
- betaal 44 procent van de totale Amerikaanse particuliere loonlijst;
- huur 40 procent van de high-tech werknemers (wetenschappers, ingenieurs, computerprogrammeurs, enz.);
- 97 procent van alle Amerikaanse exporteurs omvatten; en
- produceer 13 keer meer octrooien per werknemer dan grote bedrijven.
